Фонд BUIDL от BlackRock: связь финансовой системы и DeFi

Исследование фонда BUIDL от BlackRock: Связь традиционной финансовой системы и DeFi

Следующая статья гостя от Винсента Малипаарда, директора по маркетингу в IntoTheBlock Что такое фонд BUIDL от BlackRock?

BUIDL фонд, официально известный как Фонд цифровой ликвидности BlackRock USD Institutional Digital, представляет собой попытку BlackRock в области токенизированных активов на публичном блокчейне. Используя сеть Ethereum, BUIDL инвестирует в наличные средства, краткосрочные долговые ценные бумаги и облигации казначейства США.

Запуск фонда BUIDL от BlackRock вызвал радость у многих в отрасли, потому что это демонстрирует, как традиционные финансовые инструменты могут интегрироваться с инновационными возможностями DeFi.

Однако BlackRock не первая компания, исследующая эту технологию. Другие известные фирмы также сделали значительные шаги в этой области. Например, Abrdn, крупный управляющий активами из Великобритании, запустил токенизированную версию своего фонда рынка денег Lux Sterling на платформе Hedera Hashgraph DLT в июне 2023 года (Ledger Insights).

Также, Hamilton Lane, еще один управляющий инвестициями, открыл токенизированный фидерный фонд на блокчейне Polygon в начале 2023 года. Этот фонд позволяет индивидуальным инвесторам получить доступ к частным активам с существенно сниженными требованиями к минимальным инвестициям по сравнению с традиционными версиями (markets.businessinsider.com).

Многочисленные примеры из блокчейн-индустрии способствовали развитию растущей ниши в рамках более крупной отрасли блокчейн, называемой `Активы реального мира` (Real-world Assets), или RWAs. Активы реального мира в криптовалютах

Активы реального мира (RWA) вышли на передний план в блокчейн-индустрии в этом году. Проекты в этом секторе нацелены на направление доходов и активов из традиционной экономики в цифровое пространство. Эта интеграция использует встроенную совместимость DeFi, открывая новые формы использования активов и генерации доходов.

В 2023 году были сделаны значительные шаги в этом секторе, отмеченные успешным включением доходов от облигаций казначейства США в DeFi через протоколы, такие как Mountain Protocol. В результате общий объем заблокированных средств (TVL) в протоколах RWA вырос до более 2,9 миллиарда долларов. Лучшие протоколы в экосистеме RWA имеют более 194 000 держателей токенов протокола RWA между собой, что отражает быстрое принятие и растущее влияние этой области.

Структура фонда BUIDL от BlackRock разработана для институциональных инвесторов, требующих минимальных инвестиций в $5 миллионов на каждую сущность. Фонд имеет 14 держателей и показывает плавный, но заметный рост с момента своего запуска.

Хотя количество держателей может постепенно увеличиваться, каждый новый инвестор значительно увеличивает общие активы фонда. Текущие данные показывают, что в обращении находится 462 542 901 токенов, каждый из которых представляет примерно по $1, что приносит общую стоимость фонда до $462 миллиона.

Будущее фонда BUIDL от BlackRock и RWA в DeFi

Поскольку сектор DeFi продолжает привлекать внимание традиционных финансовых игроков, ожидается ускорение интеграции RWAs, подобных тем, что в фонде BUIDL. Этот тренд обусловлен внутренними преимуществами токенизации, включая увеличенную прозрачность, ликвидность и доступ к более широкому кругу инвесторов. Эта эволюция выходит за рамки блокчейн-индустрии и создает основу для более взаимосвязанной и эффективной глобальной финансовой системы.