Биткойн падает на 2,6% после исторического ралли: трейдеры фиксируют прибыль и ожидания снижения ставок ФРС.

Биткойн потерял 2,6% за последний день после ралли до новых исторических максимумов на прошлой неделе, на фоне ожиданий снижения процентной ставки Федеральной резервной системы США.

На момент написания статьи Биткойн торгуется по $115,192 после того, как всего несколько дней назад достиг отметки $122,882.

Аналитики сообщили, что данные по деривативам показывают волну фиксации прибыли, которая способствовала снижению цен на ведущую криптовалюту в выходные. Более $300 миллионов позиций были ликвидированы из-за небольшого падения цены Биткойна, согласно данным CoinGlass.

Рост активности покупки пут-опционов за последние две недели и почти нулевая средняя доходность Биткойна в августе за последние 12 лет подчеркивают падение этой криптовалюты.

«Трейдеры придерживаются осторожного подхода», — сказал Хулио Морено, глава исследований CryptoQuant, в интервью Decrypt на прошлой неделе.

Данные по деривативам показывают, что снижение Биткойна примерно на 3% с уикендового пика в $118,575 не является признаком нового медвежьего настроения, а скорее результатом закрытия трейдерами прибыльных позиций.

Сочетание снижения на $350 миллионов открытого интереса и небольшое снижение объема явно указывают на фиксацию прибыли.

Неопределенность вокруг продолжающегося конфликта между Россией и Украиной и отсутствие четкого соглашения на недавнем мирном саммите являются основными причинами недавнего падения Биткойна, сказал Шон Досон, глава исследований на платформе Derive, в интервью Decrypt. Что дальше?

Досон ожидает «замедления» притока для двух ведущих криптовалют после недавнего падения. Однако он объяснил, что речь председателя ФРС Джерома Пауэлла в пятницу является «критической для определения, как будет развиваться бычий рынок в следующие три месяца».

Назначение кандидата президента Трампа, Стивена Миран, в совет управляющих Федеральной резервной системы для заполнения временной вакансии после ухода Адрианы Куглер стало важной темой для аналитиков.

«Учитывая недавние изменения в совете, J.P. Morgan Global Research теперь прогнозирует, что следующее снижение ставки ФРС произойдет в сентябре», — заявила компания в своем отчете от 15 августа.

Этот прогноз сейчас соответствует более взвешенным ожиданиям рынка, причем инструмент FedWatch CME показывает 83,4% вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в сентябре.

Снижение ставки делает хранение наличных менее привлекательным, побуждая инвесторов искать более высокие доходности в рискованных активах, таких как акции и криптовалюты. Этот растущий спрос на рискованные активы способствует росту их цен.

Подтверждением этого бычьего прогноза является дельта спотовых заявок и предложений на уровне 10% глубины, которая показывает смещение книги заказов в сторону покупок, намекая на то, что инвесторы покупают при падении цен.

В последний раз этот показатель сообщил о покупке на падении 2 августа, когда Биткойн за следующие 11 дней поднялся почти на 12% и достиг рекордного уровня в $124,545.

С учетом сочетания поддерживающих макросигналов и возобновленного интереса инвесторов общее направление рынка остается бычьим.

Позиция Пауэлла по процентным ставкам, в сочетании с мирным соглашением между Россией и Украиной, может запустить бычий рынок.

Если Пауэлл будет твердо настаивать на том, чтобы сохранить процентные ставки на высоком уровне на более длительный срок, это может вызвать новую волну распродаж, что приведет к массовому событию ликвидации.