MARA Holdings випустить облігації на 850 мільйонів доларів для інвесторів на термін до 2032 року

Американська компанія цифрової енергії та інфраструктури MARA Holdings оголосила про плани випустити облігації на суму 850 мільйонів доларів без процентного доходу, які підлягають конверсії і термін погашення яких встановлений на 2032 рік.

Компанія пропонуватиме облігації виключно кваліфікованим інституційним інвесторам відповідно до Правила 144A Закону про цінні папери 1933 року. Початкові покупці також отримають можливість придбати додаткові 150 мільйонів доларів облігацій протягом 13 днів з моменту початкового випуску.

Облігації стануть старшими, незабезпеченими борговими інструментами MARA. Регулярних процентних виплат не очікується, але спеціальні ставки можуть застосовуватися за певних умов. Облігації погашаються 1 серпня 2032 року. MARA матиме право відкликати всі або частину цих облігацій за готівку, починаючи з 15 січня 2030 року.

Інвестори зможуть викупити свої облігації за готівку, якщо ціна акцій MARA буде нижчою за ціну конверсії 4 січня 2030 року. Облігації можуть бути конвертовані в готівку, акції або їх комбінацію на розсуд MARA. Право на повну конверсію буде дійсним вічно, починаючи з 1 травня 2032 року.

MARA заявила, що кошти від продажу облігацій будуть використані:

• для викупу 50 мільйонів доларів деяких облігацій з 1% процентною ставкою, які підлягають погашенню у 2026 році і наразі перебувають в обігу;
• для фінансування обмежених коллів (антирозводних хеджів на конверсії);
• для закупівлі додаткових Bitcoin;
• для загальнокорпоративних цілей (капітал, погашення боргів, стратегічні придбання).

Компанія очікує, що власники облігацій, термін яких закінчується у 2026 році, можуть придбати акції MARA для хеджування своїх існуючих позицій, що може підвищити ціну акцій. Аналогічно, контрагенти за угодами з обмеженими коллів також очікується, що куплять акції. Ці угоди можуть спричинити волатильність на ринках акцій та облігацій MARA.

Про компанію

MARA Holdings є компанією, що розробляє технології цифрової енергії та прагне трансформувати енергетичні системи. Компанія інвестує в цифрову інфраструктуру для підвищення енергоефективності в таких сферах, як штучний інтелект та високопродуктивні обчислення. Вона також підтримує стабільність електромережі, перетворюючи надлишкову енергію на цифровий капітал.

Це не є інвестиційною порадою.