Киты зарабатывают миллионы на ставках через Polymarket, но большинство трейдеров теряют деньги

Киты выиграли миллионы, делая ставки на Трампа, но 86% трейдеров на Polymarket потеряли деньги.

Предсказательная площадка Polymarket привлекла внимание на фоне последних выборов в США, достигая месячного торгового объема чуть меньше 2,5 миллиарда долларов в октябре и более 1,2 миллиарда долларов в ноябре. Некоторые пользователи заработали миллионы, ставя на выборы, однако данные показывают, что большинство игроков на платформе на самом деле потеряли деньги.

Polymarket позволяет пользователям делать ставки на события и культурные вопросы, циркулирующие в этом году, от того, кто выиграет выборы Президента США, до того, кто станет следующим Джеймсом Бондом. Площадка существует уже несколько лет, но её популярность значительно возросла в 2024 году благодаря ажиотажу вокруг выборов.

Во время предвыборного сезона Polymarket все чаще цитировались основными средствами массовой информации как альтернативный источник по сравнению с традиционными опросами. Основатель и генеральный директор Polymarket Шейн Коплан верит, что предсказательная площадка была более точной, чем опросы, поскольку некоторые опросы предсказывали победу Харрис, в то время как Трамп стабильно лидировал на Polymarket в последние недели. `На Polymarket казалось, что это уже решено, и если бы вы просто смотрели телевизор, то подумали бы, что конкуренция напряженная`, - говорит Коплан в своем первом телевизионном интервью. `Это точка перелома в новостях и политике`, - добавляет он.

Несмотря на растущую репутацию как предсказательной площадки, большая часть пользователей Polymarket потеряла деньги. Согласно данным блокчейна, собранным несколькими панелями Dune, 86% аккаунтов имеют отрицательный доход, что значит, что большинство пользователей ошибались в своих ставках и/или продавали с убытком.

К счастью, средний размер ставки не слишком велик, с диапазоном от 100 до 500 долларов, что составляет почти 28%, за которым следуют ставки от 10 до 50 долларов и от 0 до 10 долларов, которые составляют 26% и 18% соответственно.

Дополнительные данные от LayerHub показывают более мрачную картину, указывая, что около 88% пользователей имеют убытки в реальных доходах. По анализу LayerHub, из примерно 371000 уникальных кошельков на платформе почти 237000 из них зарегистрировали убыток 100 долларов или меньше. Это самая большая категория.

Только 4004 кошелька на Polymarket сообщили о прибыли в 1000 долларов или более, согласно LayerHub. Это чуть более 1% от общего числа уникальных кошельков на платформе.

Для эффективной работы предсказательных рынков необходимы как высокоинформированные (возможно, включая осведомителей), так и низкосведомленные пользователи для создания достаточной ликвидности и потенциальной прибыли, сообщил эксперт Томас Рейтц из Университета Айова в октябре. `Это балансирующий акт`, - отметил он.

В случае Polymarket, судя по данным, оказывается, что «глупые деньги» несут большинство убытков, чтобы «умные деньги» могли накапливать значительную прибыль.

Стоит также отметить, что платформа стала свидетелем наплыва пользователей, незаконно использующих её в попытке заработать на потенциальном будущем токене. Это делается путём многократной покупки и продажи позиций на Polymarket в методе, называемом `объёмным фермерством`. В результате многие аккаунты теряют деньги, хоть и небольшие суммы.

Сейчас Polymarket может столкнуться с потенциальным запретом во Франции, поскольку Национальная служба азартных игр страны (ANJ) открыла расследование в среду. ANJ заявила, что в настоящее время `изучает [деятельность Polymarket]`, чтобы оценить соблюдение французского законодательства об азартных играх.

Этот контроль возник после того, как трейдер Theo4, идентифицированный как гражданин Франции, заработал 47 миллионов долларов на четырех аккаунтах, сделав ставки на сумму 45 миллионов долларов. Почти все эти деньги были поставлены на то, что Трамп обеспечит себе второй срок в Белом доме, хотя Polymarket опровергла любые обвинения в мошенничестве.

Chainalysis заявила поздно в среду, что общий доход Theo4 может на самом деле составлять 78,7 миллиона долларов на основе дополнительных аккаунтов, которые, похоже, связаны. Какой бы многомиллионной суммой ни располагал Theo4, ясно, что его огромная победа является редкостью среди пользователей Polymarket.