Разблокировка институциональных инвестиций в defi: вызовы идентификации

Вызовы идентификации в defi: разблокировка институциональных инвестиций

Преодоление вызовов идентификации в defi критично для институциональных инвестиций. Исследуйте решения для разблокировки этого триллионного проблемного участка.

Децентрализованная финансовая система (defi) быстро трансформирует финансовый ландшафт, предлагая непреcedентные возможности для инноваций и демократизации финансовых услуг.

Однако, несмотря на шум и потенциал, институциональные инвестиции в defi остаются удивительно низкими. По мнению аналитиков, эта разница не вызвана отсутствием интереса, а скорее значительными проблемами с соблюдением, с которыми сталкиваются традиционные финансовые институты при рассмотрении инвестиций в defi.

Институциональные инвесторы привыкли к хорошо регулируемой среде, где соблюдение требований к знанию клиента (KYC) и к знанию бизнеса (KYB) обязательно.

Эти правила разработаны для предотвращения мошенничества, отмывания денег и других незаконных действий путем обеспечения проверки и легитимности субъектов, занимающихся финансовыми транзакциями.

Однако децентрализованная природа defi создает уникальные вызовы в достижении этих требований к регулированию. Давайте изучим сложности и потенциальные решения этих вызовов идентификации и их последствия для будущего децентрализованных финансов.

Проблемное место институциональных инвестиций в defi

В интервью с crypto.news генеральный директор RDX Works Пирс Ридйард заявил, что проблемы соблюдения являются основным препятствием для институциональных инвестиций в сфере defi.

Ридйард также подчеркнул необходимость институциональных блокчейн-фреймворков соответствия, отражающих особенности и функциональность бессознательной среды defi, позволяющих институтам использовать полный потенциал децентрализованных финансов.

Кроме того, он подчеркнул неотложность разработки инновационных идентификационных решений, способных применять сложные наборы правил идентификации на рынках без препятствования ликвидности основных активов.

Он отметил, что без таких решений участие институциональных инвесторов ограничено, и поток активов и активность на рынках, привлекающих этих инвесторов, также затруднены.

Для разблокировки возможностей DeFi для институтов необходимо создание нового набора инструментов для идентификации, позволяющих применять сложные правила идентификации на рынках, не затрагивая ликвидность основных инструментов. Без решений идентификации, которые не ущемляют вторичной ликвидности активов и рынков, которые интересуют институциональных инвесторов, пространством DeFi будут в основном обделены для институтов. Пирс Ридйард, генеральный директор RDX Works

Он утверждает, что без действующих решений идентификации, обеспечивающих вторичную ликвидность, defi остается в значительной степени недоступным для институтов, тормозя его превращение в основную финансовую систему. Основные вызовы соблюдения в defi

Защита данных

Хотя псевдонимность является характеристикой многих криптовалют, она часто вызывает проблемы конфиденциальности и вызовы в защите данных. Для соответствия закону финансовые платформы должны находить баланс между сохранением конфиденциальности пользователей и соблюдением требований к соблюдению правил, особенно для пользователей, удерживающих значительные активы. Классификация токенов и законы о ценных бумагах

Еще одна проблема соблюдения в децентрализованном пространстве касается того, квалифицируется ли криптовалюта или токен как ценность и попадает под законодательство о ценных бумагах.

Чтобы традиционные финансовые институты могли взаимодействовать с децентрализованными финансами, регуляторы должны прояснить юридический статус множества различных токенов, используемых в протоколах DeFi. Соблюдение законов о ценных бумагах может быть сложным и иметь серьезные юридические последствия. Неопределенная регуляторная среда

Продолжая вышеупомянутую точку, постоянно меняющийся ландшафт регулирования цифровых валют в различных юрисдикциях также представляет значительные трудности для традиционной финансовой технологии.

Отсутствие ясности в том, каким образом следует классифицировать, налагать налоги и регулировать криптовалюты, создает неопределенность для бизнеса и пользователей в сфере децентрализованных финансов. Новые технологии

Хотя пространство DeFi продолжает инновировать с новыми технологиями, такими как децентрализованные идентификаторы (DID) и децентрализованные автономные организации (DAO), эти достижения приносят дополнительные вызовы соблюдения.

В результате регулирующие органы часто сталкиваются с трудностями в понимании и адаптации к этим достижениям и постоянно остаются в отставке по мере продвижения отрасли. Трансграничные транзакции

Несмотря на то, что криптовалюта облегчает безграничные транзакции, различия в регулировании между странами могут усложнить международные переводы. Это означает, что платформы и пользователи defi должны соблюдать различные стандарты регулирования для поддержания соблюдения глобальной деятельности.

Последними данными из Statista к концу апреля 2024 года более 5,2 миллиона уникальных адресов либо покупали, либо продавали активы defi.

Хотя это было значительным спадом по сравнению с мартом 2024 года, когда число уникальных пользователей составило 6,8 миллиона, последнее число все же представляет собой увеличение на 41% по сравнению с годом ранее.

Согласно данным, количество уникальных пользователей defi увеличилось почти на 700% за два года.