Цифровая валюта центрального банка: возможности и риски

Центральизованная цифровая валюта центрального банка: краткое руководство

C появлением криптовалют, которые раскрывают недостатки традиционных платежных систем, центральные банки стали исследовать концепцию централизованной цифровой валюты, которая выпущена центральным банком.

Продолжайте читать, чтобы узнать, в чем заключается разница между ЦЦДВ и криптовалютами, какие возможности и риски они несут, а также спорные вопросы, которые их окружают.

Это рекламный материал из источника Лауры Шин `Unchained` и опубликованный CoinDesk.

Централизованная цифровая валюта центрального банка (ЦЦДВ) - это блокчейн-базовая цифровая форма фиатной валюты, выпущенная и управляемая центральным банком.

Поскольку ЦЦДВ фактически является блокчейн-версией национальной валюты страны, она автоматически считается законным платежом и может использоваться для платежей. Основная идея, преследуемая ЦЦДВ, - это предложение государственно санкционированной цифровой платежной системы, которая решает проблемы эффективности платежей в государстве.

ЦЦДВ отличаются от криптовалют значительно. Главная особенность криптовалют - децентрализованный аспект. Децентрализованные цифровые валюты, такие как Биткоин, являются безграничными, непосредственными и незаконзурными. Операции между пользователями происходят на публичных блокчейнах, и никто не может сказать пользователю, что он может или не может делать со своими цифровыми деньгами.

В случае ЦЦДВ центральный банк контролирует цифровую валюту и управляет транзакциями, что, в свою очередь, позволяет принимать такие меры, как замораживание средств, включение адресов цифровых кошельков в черный список, а также прямая стимуляция лиц тратить свои деньги (в отличие от накопления), особенно если ЦЦДВ программируемая.

Поскольку большинство ЦЦДВ все еще находятся на этапе концепции, нам придется подождать и увидеть, как именно они будут работать (особенно за пределами национальных границ) и уровень контроля, который будут иметь центральные банки.

Существуют два основных типа ЦЦДВ: оптовые и розничные.

Классификация зависит от целевых пользователей: первые предназначены для финансовых учреждений, а другие - для общественности.

Оптовые ЦЦДВ нацелены на финансовые учреждения, которые могут использовать их для межбанковских транзакций.

Для розничных ЦЦДВ предназначены пользователи - общественность для повседневных транзакций, таких как покупка товаров и услуг и перевод денег. Идеальной ситуацией является то, что розничные ЦЦДВ согласуются с традиционными банковскими счетами и наличными. Однако для определения влияния на традиционные финансовые системы еще слишком рано, так как ЦЦДВ еще не полностью разработаны.

ЦЦДВ имеют потенциал изменить финансовый ландшафт. Однако еще рано сказать, будет ли общее изменение положительным или отрицательным для общества. Вот обзор возможностей и рисков, которые они предлагают.

Преимущества:

• Исключение риска третьей стороны: система основана на стабильности центрального банка, в отличие от традиционных финансов, где коммерческие банки являются контрагентами.
• Снижение затрат: центральные банки будут иметь прямое взаимодействие с общественностью, убрав существующую дорогостоящую банковскую инфраструктуру. Это может привести к снижению затрат на операции.
• Финансовая инклюзия: ЦЦДВ имеют потенциал создать финансовую структуру, которая упрощает доступ к финансовым услугам.

Недостатки:

• Полное отсутствие конфиденциальности: для ЦЦДВ потребуется значительное количество личной информации. Издательства центральных банков несут ответственность за контроль мошенничества и определение законности операций. Правительство будет иметь доступ к финансовой информации без посредничества третьих сторон.
• Контроль правительства над потребительским поведением: ЦЦДВ могут стать инструментом, с помощью которого правительство побуждает потребителей к определенным практикам, соответствующим его политике. Например, правительство может программировать ЦЦДВ так, чтобы ими можно было покупать только определенные товары и услуги, а не другие.
• Риск централизации: с ЦЦДВ центральные банки, вероятно, будут единственной сущностью, контролирующей цифровую валюту, создавая единую точку уязвимости, которую хакеры могут использовать, что может иметь разрушительные последствия для экономики в случае вторжения.

Почему ЦЦДВ считаются спорными?

Основная проблема традиционных финансов состоит в контроле третьими сторонами, такими как банки, осуществление транзакций. ЦЦДВ будут иметь еще больший контроль и дадут правительству прямой доступ к финансовой информации всех граждан.

Кроме того, если ЦЦДВ будет программируемой, правительство сможет активно стимулировать или дезактивировать определенные действия своего населения. Например, оно может прямо запретить гражданам покупать алкоголь или сигареты, если правительство желает активно сократить потребление. Очевидно, что доступ и контроль в такой ситуации открывают потенциал для злоупотреблений.

В мире, где люди жалуются на отсутствие конфиденциальности из-за осложненного вмешательства и наблюдения со стороны правительства, ЦЦДВ только усугубят проблемы.