Криптовалютный рынок: Анализ индикаторов Rolex, Беннера и Баффета в условиях роста

Между Rolex, Benner и Buffett: Что пытается сказать нам криптовалютный рынок?

Текущий месяц оказался довольно оптимистичным для криптовалютного рынка. Bitcoin (BTC) достиг нового рекорда всего неделю назад. Ethereum (ETH) также продолжает расти, достигая многомесячных максимумов. На самом деле, только за последние 24 часа общая капитализация рынка увеличилась на 41 миллиард долларов.

Среди этого, наблюдатели за рынком все больше ожидают следующего движения. Аналитики сейчас изучают цены на предметы роскоши, исторические рыночные циклы и классические методы оценки, чтобы оценить направление рынка.

Как предметы роскоши отражают психологию рынка: объяснение «Индикатора Rolex»

Основные технические индикаторы, графические модели, индекс страха и жадности, доминирование Bitcoin и динамика DXY стали популярными инструментами для предсказания тенденций на крипторынке.

Однако некоторые аналитики утверждают, что поведенческие индикаторы предоставляют более точное и проницательное представление о рынке. В подробном посте в X (ранее Twitter) анонимный аналитик под именем Pix выделил «Индикатор Rolex» как потенциальный инструмент для предсказания максимума рынка.

Аналитик объяснил, что «Индикатор Rolex» измеряет психологию рынка, изучая поведение пользователей вокруг предметов роскоши, таких как часы. Когда на рынок поступает новая денежная масса, люди покупают статусные символы, такие как часы, чтобы показать свой успех.

Pix отметил, что цены на часы исторически отставали от бычьих рынков криптовалют, достигая пика только после широкого распределения богатства, например, во время бумов NFT в 2021 году. Этот всплеск ознаменовал вершину бычьего рынка.

«Что делает это полезным, так это то, что рынки роскоши отстают. Не на много — но именно настолько, чтобы это было заметно. Вы можете видеть это в данных. Идентификаторы часов отставали от криптовалют на подъеме, достигли пика немного позже, а затем резко обрушились почти синхронно. Цены на Rolex упали почти на 30% в году, следующем за обрушением криптовалют. Не потому, что спрос исчез. Но потому что тот вид спроса, который их подталкивал (спрос на статус) — иссяк», — говорится в посте.

Аналитик добавил, что Bitcoin достиг рекорда, и многие альткойны показали двузначные скачки за последний месяц. Однако рынок предметов роскоши пока не последовал этому примеру.

Корреляция между предметами роскоши и Bitcoin

«Тот факт, что часы снова поднимаются, не означает, что мы на пике. Но это значит, что мы уже на приличной части цикла. Люди не начинают покупать символы, пока не почувствуют, что трудная часть позади. Обычно это середина. Где-то около 2/3 цикла. Богатство накапливается. Уверенность возвращается. Но настоящие расходы еще не начались. Когда это произойдет, вам не нужны будут графики, чтобы это увидеть. Вы будете знать», — добавил Pix.

Другой аналитик, Atlas, также поделился схожим мнением. Он подчеркнул, что хотя жадность растет, она еще не достигла своего полного потенциала.

Кроме того, аналитик обозначил дополнительные поведенческие знаки. Он указал на растущую «культуру выпендривания» в крипто Twitter, скриншоты прибыли и сообщения о увольнении — знаки изменения настроения на рынке. Хотя таких постов стало больше, чем шесть месяцев назад, это все еще ниже уровней 2021 года.

«Настроение меняется, но не на пике..... Экстримальный страх миновал, но пиковая мания еще не началась. Мы остаемся в фазе ротации с возможностью для роста», — заявил Atlas.

Benner или Buffett: Дебаты о следующем большом движении на рынке

Тем временем, Цикл Беннера, историческая модель, основанная на повторяющихся рыночных паттернах, также предлагает схожий взгляд. Согласно циклу, рынок еще не достиг пика и может сделать это к 2026 году.

Таким образом, это указывает на то, что у рынка все еще есть возможность для роста. Это подразумевает, что текущие рыночные условия могут представлять собой фазу накопления и позиционирования перед значительным ростом.

«2026–2032 = ‘B года’ → Всплеск ликвидности. Перепозиционирование. Зоны выхода. 2035–2039 = ‘A года’ → Паника. Крахи. Массовые распродажи», — отметил один из пользователей.

Цикл Беннера

Тем не менее, Индикатор Уоррена Баффета вводит нотку осторожности. Эта метрика сравнивает общую капитализацию фондового рынка страны с ее валовым внутренним продуктом (ВВП). Уоррен Баффет назвал это соотношение «вероятно, лучшей единичной мерой того, где находятся оценки в любой данный момент».

Он используется для оценки того, переоценен ли фондовый рынок или недооценен относительно своей базовой экономики. Значение выше 100% обычно указывает на то, что первое в этом случае. Особенно, в июле соотношение превысило 200%.

Это может быть сигналом о том, что рынок находится в пузыре или что ценности акций чрезмерно завышены. Это вызывает опасения относительно возможной коррекции в рискованных активах, включая криптовалюты.

Сопоставление этих индикаторов подчеркивает рынок на распутье. Индикатор Rolex и Цикл Беннера указывают на продолжающийся рост, в то время как Индикатор Баффета предупреждает о перегреве. Следующее движение крипторынка может зависеть от того, превратится ли уверенность в спекулятивное излишество или спровоцирует более широкую переоценку оценок.