Web3 в январе 2025 года: анализ крипторынка, DeFi и NFT, прогнозы и ключевые события на горизонте февраля

Основные выводы

Благодаря Binance Research, вы можете воспользоваться анализом отрасли, формирующим Web3. Делая эти идеи доступными, мы надеемся наделить наше сообщество последними знаниями из области криптоисследований.

В этом блоге рассматриваются ключевые события Web3 в январе 2025 года, чтобы предоставить обзор текущего состояния экосистемы. Мы анализируем производительность рынков криптовалют, DeFi и NFT, а затем делаем прогноз на предстоящие события в феврале.

Производительность крипторынка в январе 2025 года

Криптовалютный рынок вырос до 3,76 триллиона долларов 7 января, восстановившись после спада в декабре, когда Федеральная резервная система сообщила о лишь двух снижениях ставок в этом году. Восстановление было вызвано указами президента Трампа, включая создание рабочей группы для изучения возможности создания национального крипторезерва и нормативной базы для цифровых активов, при этом запрещая цифровую валюту центрального банка США (CBDC). Сын президента, Эрик Трамп, также предложил отменить налог на прирост капитала на выпущенные в США криптовалюты.

Тем не менее, импульс замедлился в конце января, когда появление дешевого ИИ-модели DeepSeek вызвало опасения по поводу переоцененности технологий в США, что привело к резкой распродаже на рынке. К началу февраля волатильность возросла на фоне опасений по поводу новой тарифной политики США, что оказало давление на рискованные активы, включая криптовалюту.

Ежемесячная капитализация крипторынка увеличилась на 4,3% в январе.

По состоянию на 31 января 2025 года, январь имел заметных победителей и проигравших на крипторынке, при этом XRP возглавила рост, увеличившись на 47,8% благодаря взрывному росту своего родного DEX, который превысил 400 миллионов долларов в объеме обмена за месяц. В то время как краткосрочные держатели фиксировали прибыль, долгосрочные инвесторы продолжали накапливать активы, что сигнализировало о доверии к будущей оценке. Solana (SOL) также показала сильный рост на 24,7%, благодаря увеличению спекулятивной активности вокруг вновь запущенных мемекоинах. Приток ликвидности значительно увеличил торговлю DEX и укрепил позицию Solana как ключевого игрока в DeFi.

Ежемесячная цена биткойна (BTC) выросла на 11,7%, поддержанная про-криптовыми политиками Трампа и спекуляциями о его потенциальном включении в резервы Чешского национального банка. Другими заметными победителями стали Chainlink (LINK) (+9,6%), поддержанные внедрением своих инициатив Scale и Build, в то время как Cardano (ADA) (+7,2%) и Dogecoin (DOGE) (+2,2%) benefited от более широкой бычьей настроенности в отношении регулирования криптовалют.

Среди проигравших, эфир (ETH) упал на 8,2%, испытывая трудности под давлением растущей конкуренции со стороны Solana и бумом мемекоина в децентрализованных обменах. Avalanche (AVAX) упала на 9,3%, поскольку давление коротких продаж преодолело длинные позиции, создавая медвежью картину. BNB и Tron (TRX) также зафиксировали падение на 3,57% и 6,26%, соответственно, поскольку ликвидность переместилась к более рискованным спекулятивным активам, особенно внутри экосистемы Solana. Эта тенденция отражает продолжающуюся переквалификацию капитала от традиционно доминирующих платформ к новым высокоразвивающимся экосистемам, особенно в секторах, выигрывающих от низких сборов, высокой пропускной способности и мемекоина.

Децентрализованные финансы (DeFi)

В январе 2025 года общая заблокированная стоимость (TVL) в DeFi увеличилась на скромные 0,4%, но нормативные разъяснения вышли на первый план, когда Министерство финансов США завершило правила, расширяющие требования к отчетности для определенных DeFi платформ. Платформы, предоставляющие услуги торговых фронт-ендов, теперь классифицируются как брокеры, если могут определить детали транзакции, при этом брокеры-кастодиалы обязаны отчитываться до 2025 года, а DeFi-поставщики получили срок до 2027 года.

Тем временем рыночная капитализация стейблкоинов выросла на 6% до 217 миллиардов долларов, что свидетельствует о сдвиге к более низкорисковым активам на фоне макроэкономической неопределенности, усилившейся благодаря разрушительным успехам DeepSeek AI. TVL Solana увеличилась на 35% до рекордных 12,1 миллиарда долларов, что в значительной степени было вызвано запуском мемекоина $TRUMP и $MELANIA, который вызвал 320%-ное увеличение недельного объема DEX. Jito, Raydium и Kamino продемонстрировали значительный рост, при этом внедрение валидаторов Jito достигло 93%. С момента дебюта токена $TRUMP, Solana обработала более 11 миллиардов долларов торгового объема, 300 миллионов ежедневных транзакций и превысила 4 миллиона активных адресов, что подчеркивает ее растущее доминирование в DeFi.

Невзаимозаменяемые токены (NFT)

В январе рынок NFT испытал значительное падение, общий объем продаж снизился среди топ-10 цепочек, за исключением Base, который вырос на 344,8%. Ежемесячные транзакции NFT упали до 5,1 миллиона – lowest since March 2021. Отражая трудности рынка, арт-ориентированная платформа NFT MakersPlace прекратила работу 15 января после шести лет работы. Продажи NFT на Ethereum упали на 39,1%, при этом Bored Ape Yacht Club (-18,5%) и Cryptopunks (-8,4%) также показали снижение, в то время как новые проекты, такие как Courtyard, выросли на 53%. Объем NFT на биткойне упал на 39,2%, при этом Quantum Cats и Bitcoin Puppets упали на 65,3% и 29,7% соответственно. Другие цепочки также испытали резкие падения: Solana (-26,6%), Polygon (-70,6%) и BNB Chain (-84,5%), что указывает на широкий спад на рынке, несмотря на изолированный рост в новых секторах NFT.

Предстоящие события и разблокировки токенов

Чтобы помочь пользователям оставаться в курсе последних новостей Web3, команда Binance Research подготовила сводку заметных событий и разблокировок токенов на предстоящий месяц. Следите за этими событиями в области блокчейна.

Заметные события в феврале 2025 года

Самые крупные разблокировки токенов в долларах США

Команда Binance Research стремится предоставить объективный, независимый и всесторонний анализ крипто-пространства. Мы публикуем содержательные материалы по темам Web3, включая, но не ограничиваясь экосистемой криптовалют, приложениями блокчейн и последними рыночными разработками.

Эта статья представляет собой лишь срез полного отчета, который содержит дальнейший анализ самых важных графиков за прошлый месяц. Полный отчет также объясняет рост заявок на крипто ETF, резкий темп роста создания новых токенов, как Solana DEX надежно превосходит Ethereum, и продолжающуюся тенденцию применения ИИ в крипто-секторе.

Прочитайте полную версию этого отчета Binance Researchздесь.

Дальнейшее чтение

• Binance Research: Ключевые тенденции в криптовалюте – Январь 2024
• Binance Research: Ключевые тенденции в криптовалюте – Декабрь 2024
• От вызовов к возможностям: Как DeSci переосмысляет науку

Отказ от ответственности: Этот материал подготовлен Binance Research и не предназначен для использования в качестве прогноза или инвестиционной консультации и не является рекомендацией, предложением или призывом к покупке или продаже любых ценных бумаг или криптовалют или к принятию какой-либо инвестиционной стратегии. Использование терминологии и выраженные мнения предназначены для повышения понимания и ответственности в развитии сектора и не должны интерпретироваться как окончательные юридические мнения или мнения Binance. Высказываемые мнения относятся к указанной выше дате и являются мнением автора; они могут измениться по мере изменения последующих условий. Информация и мнения, содержащиеся в этом материале, получены из собственных и не собственных источников, которые Binance Research считают надежными, не обязательно являются исчерпывающими и не гарантируются по точности. Таким образом, никаких гарантий точности или надежности не предоставляется, и никакая ответственность за ошибки и упущения (включая ответственность перед любым лицом по причине небрежности) не принимается Binance. Этот материал может содержать «прогнозирующую» информацию, которая не является чисто исторической. Такая информация может включать, в том числе, прогнозы и прогнозы. Нет гарантии, что любые сделанные прогнозы сбудутся. Полагание на информацию в этом материале осуществляется на усмотрение читателя. Этот материал предназначен только для информирования и не является инвестиционной консультацией или предложением или призывом к покупке или продаже каких-либо ценных бумаг, криптовалют или какой-либо инвестиционной стратегии, и никаких ценных бумаг или криптовалют не будет предложено или продано лицу в любой юрисдикции, в которой предложение, призыв, покупка или продажа были бы незаконными в соответствии с законами такой юрисдикции. Инвестиции связаны с рисками.