Биткойн в 2023 году: от ETF до новых исторических максимумов и влияния политики

Год в Биткойне: от ETF до исторических максимумов

Этот год стал уникальным для Биткойна — от новых технологических достижений и исторических этапов до появления на Уолл-стрит и его использования в политической борьбе на выборах в США.

Вот взгляд на год, который прошел для крупнейшей криптовалюты мира.

Биткойн ETF: десятилетие ожиданий

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) на протяжении десяти лет отвергала заявки крупнейших управляющих активами, желающих предложить своим клиентам фонд, торгующий Биткойном — когда-то недосягаемый Биткойн ETF. Однако ситуация изменилась, когда крупнейший управляющий активами, BlackRock, подал заявку на фонд ETF на Биткойн в июне 2023 года.

ETF — это инвестиционный инструмент, который позволяет покупателям получить доступ к активу без необходимости его покупки и хранения. Например, ETF на золото уже давно существует, предоставляя инвесторам удобство вложений в золото без необходимости заботиться о физическом хранении слитков или монет.

Но SEC долгое время настороженно относилась к таким фондам для Биткойна, постоянно отклоняя заявки на основании того, что крипторынок может быть легко манипулирован.

Аналитики считали, что вступление BlackRock будет тем фактором, который подтолкнет регулятора к зеленому свету. И это оказалось верно. 10 января SEC одобрила Биткойн ETF, а на следующий день начались торги. Рынок США наконец-то получил возможность для небольших розничных инвесторов вложить деньги в Биткойн без необходимости использования криптовалютных бирж, кошельков и множественных ключевых фраз. Это было огромным шагом, и результат превзошел даже самые оптимистичные ожидания сторонников Биткойна.

Исторические максимумы

Никто — даже те, чья работа заключается в анализе ниши ETF — не ожидал такого мощного старта, когда начались торги. Деньги хлынули в фонды быстро. Инвесторы, ранее не имевшие доступа к миру криптоинвестиций, теперь могли купить акции на фондовых рынках, отслеживающих цену Биткойна.

Актив достиг исторического максимума чуть выше 73 000 долларов в марте, согласно данным CoinGecko.

Но путь не был легким. Многие макроэкономические факторы — не говоря уже о конфискациях со стороны правительства и крупных перемещениях криптовалют — давили на Биткойн на протяжении года.

Несмотря на новый исторический максимум в марте, следующие несколько месяцев были непростыми для Биткойна, так как геополитические риски — особенно на Ближнем Востоке — заставили инвесторов отказаться от рискованных активов.

В какой-то момент Биткойн не мог преодолеть отметку в 60 000 долларов из-за нарастающего конфликта между Ираном и Израилем и ракетных обстрелов.

Немецкое правительство оказало дополнительное давление на продажи, когда в июне реализовало сотни миллионов долларов конфискованных Биткойнов.

И вот, в сентябре, это наконец произошло: Федеральная резервная система снизила процентные ставки на 50 базисных пунктов, что стало первым подобным шагом со времени агрессивного повышения ставок в 2022 году. Центробанк повышал ставки в попытках сдержать постпандеминную инфляцию.

Более высокие процентные ставки обычно заставляют инвесторов проявлять осторожность, отказываясь от акций и более рискованных активов, таких как криптовалюта, и стремиться к относительной безопасности доллара США.

Сентябрьское снижение и последующее сокращение в ноябре сделали актив более привлекательным для инвесторов, что привело к росту цен. Торговля `в риск` вновь вернулась, что помогло подтолкнуть криптоактивы к новым максимумам.

В следующем месяце Биткойн сделал то, что крипто энтузиасты предсказывали на протяжении многих лет: актив впервые преодолел отметку в 100 000 долларов в начале декабря после переизбрания Дональда Трампа на пост президента США, когда инвесторы ожидали более благоприятной регуляторной среды для цифровых активов.

Институты и политика

Весомой причиной роста цен на Биткойн стали два фактора: институты и политика.

5 ноября Трамп удивил наблюдателей, набрав голоса выборщиков и популярные голоса. Кандидат от республиканцев вел кампанию как потенциальный лидер, поддерживающий Биткойн.

“Я излагаю свой план, чтобы гарантировать, что Соединенные Штаты станут крипто-столицей планеты,” — сказал Трамп на конференции Bitcoin 2024 в Нэшвилле в июле, обещая сделать страну “супердержавой Биткойна”, если его выберут.

Аналитики и наблюдатели отрасли предположили, что победа Трампа укрепит ведущий цифровой актив. Их прогнозы сбылись: сразу после того, как Трамп был объявлен новым президентом США, цена Биткойна взлетела.

Менее чем через месяц после победы Биткойн достиг 103 679 долларов.

Условия, по крайней мере в теории, благоприятны для дальнейшего роста актива, ведь Америка теперь имеет самых про-крипто конгрессменов в своей истории, включая избранного вице-президента Дж. Д. Вэнса, который поддерживает цифровые активы и владеет значительными объемами Биткойна.

Роберт Ф. Кеннеди-младший, который станет следующим министром здравоохранения и социальных услуг США, говорил о том, как Биткойн должен обеспечивать доллар, а советник по национальной безопасности Майкл Уолтц голосовал за законопроекты, способствующие крипто.

Еще несколько республиканцев и сторонников Трампа также выступают за про-крипто политику. Все взоры сейчас устремлены на то, будет ли одобрен стратегический Биткойн-резерв, план для правительства США сохранить миллиарды в Биткойнах на своем балансе в течение многих лет, когда Трамп возьмет на себя управление в январе.

Одобрение спотовых ETF открыло двери для крупных игроков традиционных финансов, таких как Goldman Sachs и Morgan Stanley, для инвестирования в криптовалюту через эти инструменты.

По словам соучредителя MicroStrategy Майкла Сейлора, 2024 год стал “годом нуля институционального принятия.”

Компании покупали Биткойн

Говоря о Сейлоре, компания проповедника Биткойна агрессивно наращивала свои покупки Биткойна в 2024 году — усилившись к концу года.

Акции софтверной компании достигли исторических максимумов, а ее соучредитель продолжал ратовать за Биткойн, говорив широко о том, как эта криптовалюта может спасти компанию.

Миллиардер, чья компания владела 444,462 Биткойнами, оцененными на тот момент приблизительно в 42 миллиарда долларов, даже поделился стратегией принятия Биткойна с советом директоров Microsoft. Однако компания решила не приобретать Биткойн — несмотря на признание, что они вдумывались в этот вопрос.

Тем не менее, другие небольшие компании, такие как японская MetaPlanet и публичные компании США, такие как Semler Scientific и Cosmos Health, приобрели актив как защиту от инфляции.

Произошло деление

Но это не только ETF и институциональное принятие помогли сосредоточить внимание на Биткойне в 2024 году. В этом году произошло одно из самых ожидаемых событий для сторонников Биткойна: деление Биткойна.

Это событие, заложенное в код Биткойна, происходит каждые четыре года и направлено на контроль уровня инфляции Биткойна. После каждого деления награда за успешный майнинг Биткойн-блока сокращается вдвое, что означает, что в систему поступает меньше Биткойна. Это продолжится, пока награда за майнинг полностью не исчезнет, и Биткойн не достигнет своего фиксированного запаса в 21 миллион монет.

Но это деление отличалось от предыдущих, так как инвесторы сосредоточили на нем больше внимания, чем когда-либо. Почему? Снова речь о времени. Увеличенное усыновление и успех Биткойн ETF привели к тому, что больше людей ожидали, что событие повысит стоимость актива. В конце концов, меньшее предложение и больший спрос должны привести к более высоким ценам.

И хоть это событие преувеличивало ожидания, монета, впервые, достигла нового исторического максимума даже до своего деления в апреле.

Руны стали трендом

Это деление также принесло с собой еще одно: краткосрочный тренд на новое техническое достижение в сети Биткойна: Руны.

Кейси Родармор, человек, стоящий за надписями Ordinals — запущенные в прошлом году, создал новый стандарт для создания токенов на блокчейне, названный Руны. Протокол Рун был запущен в день деления Биткойна и быстро стал популярным, с мем-койнами на тему собак, набирающими популярность на сети и резко повышающими свою стоимость.

Тем не менее, некоторые в сообществе были недовольны тем, как мания вокруг Рун повлияла на крупнейшую и старейшую криптовалютную сеть: комиссии за транзакции резко возросли, когда происходила активная деятельность на блокчейне для создания новых токенов.

Тем не менее, даже если это казалось лишь раздражающей манией в глазах некоторых, запуск доказал, что Биткойн имеет больше способов использования, чем просто хранение и надежда на рост цены.