Криптодеривативи: Ринок Деривативів на Основі Криптовалют

Від Ніши до Головного Потоку: Як Крипто Може Посилити Свій Ринок Деривативів

Однією з переваг, які мають трейдери на традиційних фінансових ринках порівняно з криптовалютними, є можливість торгувати деривативами. Фінансові контракти на фьючерси, опціони та інші деривативи давно є основою, що підтримує нові інвестиції та унікальні комбінації товарів. Більше Не Так

Деривативи, засновані на криптовалютах, повільно, протягом більшої частини десятиліття, набували популярності. Для досвідчених трейдерів їх зростання відображає складний крок вперед у тому, на що здатні цифрові активи.

Пропонуючи послуги, які наслідують те, що шукають квантитативні аналітики та вправні трейдери в традиційних фінансових інструментах, екосистема блокчейну демонструє свою життєздатність як справжній конкурент для світу фіатних валют.

Зазначимо, що у крипто усвідомлення традиційної фінансової торгівлі іде з надто крутої кривої вивчення для багатьох, навіть розглядати. Пам`ятайте, що крипто не обов`язково функціонує так само, як традиційні валюти. Цей факт вимагає рівня фінансового та технологічного розуміння, яке деякі трейдери не хочуть досліджувати.

Деривативи на основі крипто мають неймовірний потенціал, але цей потенціал не має значення, якщо ніхто фактично не використовує ці інструменти. Тому час для криптокомпаній, які хочуть пропонувати деривативні контракти, розуміти, які проблеми залишаються у відсутності трейдерів та ліквідності.

Переваги Криптодеривативів

Привабливість деривативів, таких як опціони та фьючерси на крипто, практично ідентична тій, яка є в традиційній фінансовій сфері. Для квантитативних аналітиків, або квантів, які не втомлюються вивчати ринкові тенденції та відкривати позиції на рухах, базові на надзвичайно складних фінансових моделях, крипто є новизною, яка може призвести до щедрих нагород.

Це офіційно! Міжнародна біржа Coinbase тут. Інституційні трейдери в законодавчих юрисдикціях поза США тепер мають доступ до торгів безстроковими фьючерсами, розрахованими у USDC з важелями до 5 разів.

Читайте більше про нашу анонсування ⬇️https://t.co/vrIfK999om

Це відображено потенціальністю криптодеривативного ринку реагувати на новини та світові події. Наприклад, крипто стала гарячою політичною темою, враховуючи її потенційний вплив на світові ринки та продовження розвитку в реальних застосуваннях.

Більше країн розглядають питання запуску власних централізованих цифрових валют, ніж коли-небудь раніше, і їх ухвалення продовжується на значній шкалі поза підрозділами Reddit та групами Discord.

Банки, включаючи лідерів інвестиційного сектору, продовжують також входити в крипто - особливо в США, де запуск ETF на BTC та ETH відкрив чіткий шлях для інституційних інвесторів увійти в цифрові активи в свої пропозиції. Однак криптодеривативи все ще не мають такої ж легкості доступу.

Перший день роботи Ефірних ETF відмітився обсягом на $1 млрд, що становить 23% від обсягу spot-біткоїн-ETF у їх перший день та $ETHA зробив 25% обсягу $IBIT. Розрив між $ETHE та The Newborn Eight становить здорові +$625млн (значна частина з яких *повинна* перетворитися на витрати) pic.twitter.com/jaP4dKLrOs

Перехід на Деривативи

Точка входу на ринок деривативів дуже висока. Навіть в традиційних фінансах, не можна сказати, що більшість роздрібних інвесторів глибоко втягнені в аналіз фінансових моделей, щоб торгувати ф’ючерсами чи опціонами. Так що не дивно, що додавання ще одного рівня складності з унікальними аспектами криптовалют може бути відштовхуванням для багатьох.

Немає нічого погано в тому, щоб створювати кожний фінансовий продукт для кожного. Фактично, люди повинні знати, в що вони себе вдають, коли мова йде про інвестування, особливо в деривативи. Однак необхідно рішучим чином забезпечити зробити ці фінансові інструменти більш доступними для тих, хто хоче їх досліджувати, особливо в крипто, галузі, яка вже часто бореться з доступністю.

Один з проектів, який працює над закриттям цієї пропасті, - це Thalex, криптовалютна біржа та платформа для торгівлі деривативами, яка ставить доступ у центр своїх пропозицій - переконуючись, що кожен має рівні можливості легко залучитися до розвиваючого сектору.

Новий обмін опціонами та ф’ючерсами на крипто #Thalex закриває раунд фінансування серії А. #Опціони #Крипто pic.twitter.com/aV8Uoqvj18

Ключовим компонентом етики та розвитку Thalex є спрощення досвіду криптодеривативів, не жертвуючи їхньою тонкістю. Пропонуючи контракти на основі стейблкоїнів, платформа також уникає непотрібної складності та заплутаних процесів інверсних деривативів, які популярні переважно в крипторинку.

Договори на Основі Стейблкоїнів

На практиці пропозиція контрактів на основі стейблкойнів значно підвищує можливість використання Thalex. Традиційно це включає використання криптовалют, які біткоїни або ефір, як базовий актив і заставу для кожної угоди. Таким чином, вартість контракту відноситься обернено до ціни базового актива - це означає, що якщо ціна біткоїна зростає, вартість контракту зменшується.

Оскільки це може відбуватися навпаки, як втрати, так і прибутки розраховуються в самій валюті, залишаючи трейдерів під впливом потенційно вищої волатильності та ускладнених динамічних цін. Це може бути ідеальним для трейдерів або інституційних інвесторів із значно вищим рівнем апетиту до ризику, оскільки потенціал для вищих виручок є експоненційно більшим.

Revolut планує запустити стейблкоїн

Revolut, гігант фінансових технологій, за його словами CoinDesk має намір запустити власний стейблкоїн згідно з CoinDesk. Представник компанії заявив, що Revolut планує розширити свої криптовалютні пропозиції, надаючи пріоритет виконанню вимог в сфері дотримання...

Деякі обміни, такі як Deribit, які також спеціалізуються на торгівлі деривативами, побудували міцну платформу та спільноту, використовуючи цю модель протягом багатьох років, незважаючи на збільшений ризик втрат. Оскільки Deribit покриває велику частину ринку криптодеривативів сьогодні, це, безперечно, є стратегією, яка працює для деяких.

Ризик Волатильності

Проте, контракти, розраховані у стейблкоїні, все ще дають Thalex ключову відмінність. Для тих, хто незнайомий з цим, стейблкоїн - це цифрова валюта, пов`язана з реальними активами, найчастіше фіатною валютою, такою як USD. У договорах на основі стейблкоїнів стейблкоїни використовуються як застава для угод, безпосередньо відносячи вартість контракту і ціни базового активу.

Це значно зменшує ризик волатильності, оскільки застава та розрахунок відбуваються в стабільній валюті, одночасно дозволяючи Thalex пропонувати значно спрощену модель цін для угод. Так, контракти, розраховані у стейблкоїні, зменшують потенціал для отримання надзвичайно високих виручок. Проте вони розширюють доступ до криптодеривативів, роблячи їх більш доступними для трейдерів будь-якого профілю.

Coinbase пл