Корреляция Ethereum и Bitcoin: анализ BTC/ETH

Корреляция Ethereum и Bitcoin: поднимется ли цена Ether?

После того как SEC одобрила Ethereum ETF 23 марта, Ether до сих пор не показывает признаков роста. Для Bitcoin потребовался почти месяц после одобрения ETF, прежде чем цена смогла установить массовый бычий рынок, достигнув исторического максимума в $73,738.00 14 марта.

В сентябре 2022 года Ethereum перешел на доказательство доли (PoS) - набор взаимосвязанных обновлений, которые сделали Ethereum более безопасным и устойчивым. Доказательство доли заменяет вычислительную мощность стейкингом (делая это менее энергозатратным) и заменяет майнеров на валидаторов, которые ставят свои криптовалютные держатели, чтобы активировать возможность создания новых блоков.

Увеличивающаяся популярность Ether dApps побуждает трейдеров диверсифицировать свои портфели. Близкий взгляд на корреляцию BTC/ETH может намекнуть на возможность того, что цена Ethereum, наконец, ускорит свой рост. Коэффициент корреляции BTC/ETH

Корреляция BTC/ETH относится к ценовому отношению между Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH), обычно выражаемому в виде BTC. Например, если Bitcoin стоит $60,000, а Ethereum $3,000, то соотношение составляет 0.05, что означает, что для покупки одного ETH необходимо 0.05 BTC. Если цена ETH увеличивается быстрее, чем у BTC, то соотношение растет, указывая на то, что для покупки ETH требуется больше BTC.

Другим показателем этого отношения является коэффициент корреляции, колеблющийся от -1 до 1. Коэффициент 1 указывает на то, что BTC и ETH движутся в одном направлении, -1 указывает на то, что они движутся в противоположных направлениях, а 0 означает отсутствие корреляции. Например, в периоды негативной корреляции, если цена BTC растет, цена ETH падает, и наоборот.

Таким образом, корреляция BTC/ETH показывает ценовое отношение между двумя активами, в то время как коэффициент корреляции измеряет, как их цены движутся относительно друг друга. Оба показателя важны для эффективной торговли корреляцией BTC/ETH. Историческая корреляция

Исторические данные показывают, что Ethereum, как правило, имеет более высокую цену во время бычьих рынков. Например, ETH стоила выше 0.05 BTC во время бычьих рынков 2018 и 2021 года. После 2021 года уровень 0.05 BTC постоянно служит сильной зоной поддержки. С другой стороны, уровень 0.08 BTC трижды выступал в качестве значительного сопротивления.

Во время бычьего рынка BTC корреляция постепенно росла, достигнув пика 14 марта, когда цена BTC достигла ATH.

График показывает, что Ethereum превосходит Bitcoin на бычьих рынках и уступает в медвежьих рынках. Хотя прошлое производительное действие не гарантирует будущих результатов, оно предоставляет ценные сведения для принятия более обоснованных решений.

Последний отчет от Coinbase показывает, что корреляция между Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH) снижается с начала 2023 года, особенно после Шанхай (Шапелла) хардфорка Ethereum 12 апреля, что позволило снятие поставленного эфира. Это изменение снизило 40-дневную скользящую корреляцию с 0.95 до 0.82.

Исторически BTC и ETH двигались вместе, но факторы, такие как растущее принятие децентрализованных приложений на основе Ethereum (dApps), популярность нефунгируемых токенов (NFT) и переход Ethereum к механизму консенсуса доказательства доли (PoS), способствуют расхождению. Ожидания по Ethereum ETFs

По данным исследования IntoTheBlock, 95% текущих позиций ETH сейчас прибыльны, с ростом его цены на 30% за последние семь дней. Такого уровня прибыльности не наблюдалось с ноября 2021 года, когда цены ETH взлетели на исторический максимум.

Существует минимальное сопротивление к объему ETH, приобретенному по ценам выше текущих уровней. Конкретно, 3.57 миллиона ETH были куплены в ценовом диапазоне от $3,800 до $4,800, в сравнении с 53,54 миллионами ETH, купленными между $2,160 и $2,650.

Киты ETH также начали совершать значительные действия, в ответ на увеличение вероятности одобрения ETF. Во вторник 21-го ETH зафиксировал объем торговли на блокчейне в $15.98 миллиарда, отметив самый высокий объем, зафиксированный с 13 июня 2022 года.

Из $15.98 миллиарда объема торговли $14.33 миллиарда пришлось на сделки свыше $100,000, обычно совершаемые китами. Это представляет 90% общего объема торговли за этот день. Этот тренд можно ожидать ускорения теперь, когда ETF действительно были одобрены.

Одобрение ETH ETFs является значительным событием в принятии криптовалют, вероятно, повлияв на увеличение активности среди китов ETH, как отражено последними большими объемами сделок. Изменяющаяся обстановка, подтвержденная значительными объемами торговли на блокчейне, указывает на растущее доверие институциональных и инвестиционных субъектов к Ethereum.