Kraken запускает платформу для торговли криптопроизводными инструментами в Великобритании: новые возможности для институциональных клиентов

Криптобиржа Kraken, одна из крупнейших и наиболее уважаемых в мире, официально запустила платформу для торговли криптопроизводными инструментами для профессиональных клиентов в Великобритании.

Глава отдела производных инструментов Kraken, Алексия Теодору, сообщила, что компания недавно начала «тихо» запускать это предложение. Она отметила, что в качестве нового продукта биржа постепенно внедряла его, чтобы сначала достичь нескольких конкретных клиентов. Она также добавила, что теперь он доступен для 100% клиентов, которые должны пройти специальный процесс onboardинга для работы с производными.

Теодору отметила, что производные инструменты составляют примерно 70% до 75% общего объема торговли криптовалютами. Хотя Kraken в настоящее время наблюдает аналогичные объемы как в производных, так и на спотовых рынках, она подчеркнула, что криптопроизводные растут быстрее, чем спотовая торговля. Kraken поддерживает торговлю производными в Великобритании через свою платформу MTF.

По словам Теодору, быстрый рост является причиной, по которой платформа делает акцент на производных инструментах. Учитывая возрастающий интерес со стороны институциональных клиентов и общие рыночные тренды, это представляет собой значительную инвестицию для компании в Великобритании. Глава отдела производных инструментов утверждает, что расширение доступа к их основному продукту на ключевом рынке является важной вехой.

Предложение производных инструментов в Великобритании осуществляется через Многостороннюю торговую площадку Kraken (MTF), регулируемую платформу, управляющуюся Crypto Facilities, которая была приобретена Kraken в 2019 году за сумму, превышающую 100 миллионов долларов.

Crypto Facilities стала первой крипто-компанией, получившей лицензию MTF от FCA в 2020 году. Клиенты смогут получать доступ к продукту через будущего брокера Kraken, зарегистрированного на Бермудах.

Набор производных инструментов Kraken включает в себя ряд передовых продуктов, таких как многоCollateral perpetual contracts — предложение, которое она впервые представила в крипто-пространстве. Теодору отмечает, что эти контракты являются высоко капиталоэффективным инструментом для институциональных клиентов. Они позволяют трейдерам использовать различные формы залога и применять кредитное плечо, а также экспериментировать с более продвинутыми стратегиями спотовой торговли, такими как хеджирование или другие рыночно-нейтральные подходы.

По словам официального представителя, криптопроизводные инструменты все еще находятся на ранних стадиях развития. Напротив, в фондовых рынках объемы торговли производными инструментами обычно в 10–15 раз выше, чем на спотовых рынках. Большая часть задержки в принятии криптопроизводных инструментов происходит от фрагментированных регуляторных рамок по всему миру, которые пока ограничили доступ Kraken к крупным рынкам, таким как США, Южная Корея и части Европы.

Теодору объяснила, что, хотя спотовый рынок криптовалют только сейчас начинает видеть регуляторную ясность благодаря таким рамкам, как MiCA и другим подобным глобальным усилиям, производные инструменты давно находятся под строгим регуляторным контролем. Она отметила, что предложение этих продуктов требует специфических лицензий, адаптированных к каждой юрисдикции.

Kraken предприняла шаги для расширения своего глобального присутствия на рынке производных, недавно приобретя регулируемое по MiFID II юридическое лицо на Кипре и американскую компанию NinjaTrader. Эти шаги являются частью более широкой стратегии биржи по увеличению предложения производных инструментов на новых рынках. Компания также диверсифицировала свои услуги, запустив торги американскими акциями как на мобильной, так и на веб-платформах.

Теодору добавила, что это сводится к приоритета того, какие юрисдикции они хотят выбрать для дальнейшей работы, поскольку платформа продолжает внедрять этот регулируемый продукт через наши инициативы по лицензированию.

Kraken, которая, как сообщается, готовится к публичному листингу, сгенерировала 1,5 миллиарда долларов выручки в 2024 году. Платформа недавно вышла на рынок торговли акциями.

Компания недавно объявила, что американские пользователи вскоре смогут торговать более 11 000 акций и ETF без уплаты комиссии.

Комиссия по ценным бумагам и биржам официально прекратила иск против Kraken в прошлом месяце, после аналогичных отказов в делах против Robinhood и Coinbase. В то время Kraken назвала это «бесполезной, политически мотивированной кампанией» против криптоиндустрии.